Annual report pursuant to Section 13 and 15(d)

Fair Value Measurements (Tables)

v3.6.0.2
Fair Value Measurements (Tables)
 12 Months Ended
Dec. 31, 2016
Fair Value Disclosures [Abstract]  
Schedule of Assets at Fair Value on Recurring Basis

Assets carried at fair value are categorized into one of the three categories described in Note 2 – “Accounting Policies” and consisted of the following (in thousands):

 

    December 31, 2016     December 31, 2015  
    Fair Value     Level 1     Level 2     Level 3     Fair Value     Level 1     Level 2     Level 3  

Assets held in rabbi trust

   $ 7,337     $ —       $ 7,337     $        —       $ 5,661     $ —       $ 5,661     $        —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Cash and cash equivalents:

                

Cash

   $ 34,881     $ 34,881     $ —       $ —       $ 90,198     $ 90,198     $ —       $ —    

Commercial Paper

     9,987       —         9,987       —         —         —         —         —    

Money market funds

     142,503       142,503       —         —         5,987       5,987       —         —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  
  $ 187,371     $ 177,384     $ 9,987     $ —       $   96,185     $   96,185     $ —       $ —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Marketable securities, available-for-sale:

                

Short-term investments:

                

U.S. Treasuries

   $ 24,957     $ 24,957     $ —       $ —       $ 62,272     $ 62,272     $ —       $ —    

U.S. Government Sponsored Entities

     2,497       —         2,497       —         17,559       —         17,559       —    

Asset-backed securities and other

     —         —         —         —         29       —         29       —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  
  $ 27,454     $ 24,957     $ 2,497     $ —       $ 79,860     $ 62,272     $   17,588     $ —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Long-term investments:

                

U.S. Treasuries

   $ 40,636     $ 40,636     $ —       $ —       $ 15,171     $ 15,171     $ —       $ —    

U.S. Government Sponsored Entities

     12,560       —         12,560       —         12,022       —         12,022       —    

Corporate debt securities

     17,750       —           17,750       —         16,705       —         16,705       —    

Asset-backed securities and other

     6,529       —         6,529       —         10,497       —         10,497       —    
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  
  $ 77,475     $ 40,636     $ 36,839     $ —       $ 54,395     $ 15,171     $ 39,224     $ —